📺📶 電視 x 通信
1. 618 電視備貨動能強勁
為什麼重要
集邦:2Q23 電視出貨量將達 4,663 台,QoQ +7.5%,YoY +2%,主要受惠於中國 618 備貨動能強勁。
故事背景
集邦預期 2Q23 電視出貨量 YoY +2%,顯示出終端庫存經過去化後已回到健康水位。
發生了什麼
今年 6 月開始 55 吋以下電視面板已進入獲利階段,但面板廠仍持續按照需求生產,嚴格控制稼動率,目的為了維持電視面板漲勢直至 3Q23 備貨旺季。
受電視面板價格持續上漲, 今年中國 618 電視 32-75 吋促銷價格較去年雙 11 上調 10-20%,且品牌為維持銷售額成長,陸續轉往 85 吋或更大尺寸祭出優惠。
接下來
集邦:3Q23 備貨旺季將至,預估電視出貨量約 5,292 萬台,QoQ +13.5%。
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2. 美國補助寬頻基建
為什麼重要
美國政府計劃在基礎建設法案中投入超過 420 億美元來推動全國寬頻網路建設,這項計劃旨在 2030 年前讓每個美國家庭都能夠享受高速上網服務。
故事背景
美國 2021 年底通過基礎設施投資和就業法案 (The Infrastructure Investment and Jobs Act;IIJA) ,其中包括 650 億美元用於寬頻網路部署。
發生了什麼
根據 CNBC 報導,國會已通過基礎建設法案,並將這筆資金交由美國商務部監督,計劃在未來兩年內通過寬頻公平、使用與部署計畫進行資金分配,預計每州至少將獲得 1.07 億美元,其中 19 州將獲得超過 10 億美元。
接下來
正文:今年以來受料況緩解及通膨景氣修正等大環境變數影響,客戶訂單能見度恢復過往 1-2 季左右,下半年需求較謹慎,但不一定會衰退。
中磊:網通市場修正可能持續 1-2 季,但長線趨勢仍將提供一定程度支撐。
啟碁:網路寬頻升級與基礎建設相關產品受景氣影響相對較小,今年仍有機會成長。
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編輯:鄭羽涵、Lisa Chang