🪛👷 半導體設備 x 手機晶片
1. TEL:下半年邏輯代工復甦,記憶體則慢於預期
為什麼重要
東京威力科創(TEL)是全球第三大半導體設備廠,其中 2023 財年記憶體營收比重為 34%,而邏輯代工占比 66%。
故事背景
今年 3 月 TEL 社長河合利樹預期,2023 半導體設備(WFE)產值年減 20%,但預估需求將在下半年開始復甦,2024-2025 進一步增長,並認為將從 DRAM 產業開始回復。
發生了什麼
5/11 東京威力科創(TEL)電話會議:
下修 2023 半導體設備(WFE)市場至年減 25-30%,而今年 2 月預估年減 20%。
預計 4-9 月營收落底,半導體設備(WFE)從 2023 下半年開始逐漸恢復,並以邏輯代工領域開始復甦,而記憶體領域復甦慢於預期。
維持 2024 將較 2022 年增持平或以上,到 2025 保持增長的預期
他們怎麼說
科林研發 (LRCX):下調 Q2 營收財測,記憶體設備需求疲軟的情況超乎公司預期,並說明 3 月發貨量和營收已達 10 年來的最低點,預期很難繼續下滑。
ASML:Q1 訂單量年減 46%,但仍高於供給,因此 2023 全年展望保持不變,認為這次處於典型半導體下行循環,年底會有經濟復甦的跡象。
概念股
2. Oppo 解散自研晶片團隊
為什麼重要
手機晶片以高通與聯發科為高市占率,因此 Oppo 仿照 Apple 自研晶片的策略會影響產業動態。
故事背景
Oppo 旗下的 IC 設計公司哲庫科技於 2019 成立,主要設計手機處理器、modems 和其他連接解決方案,如 Wi-Fi 和藍牙組件,並持續招攬聯發科和高通的人才。
IDC 資料顯示,Oppo 手機晶片採用聯發科比例約 60-65%,以中高階產品線為主,旗艦機種仍採高通晶片。
2022 手機出貨量下降 14%,Canalys 研調表示,Q1 手機總出貨量年減 11% 至 6720 萬部,為 2013 以來的最低季度總出貨量。此外,根據 IDC 的數據,2022 Oppo 是手機品牌中下滑最為嚴重的。
發生了什麼
5/12 Oppo 表示由於全球經濟和手機行業的不確定性,宣布解散旗下 IC 設計公司哲庫的營運,停止自研手機 SoC 計畫。
他們怎麼說
Digitimes:Oppo 解散團隊的因素,包含全球手機市場衰退造成金流壓力,加上聯發科與高通的技術門檻和通路優勢。
財訊:有法人認為 Oppo 的策略,對近期手機產業影響輕微。Oppo 自研晶片到真正量產需要時間,因此此事件對聯發科今年幫助甚為有限,中長期則對聯發科有利。
概念股
編輯:Berlin Wu、Lisa Chang