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1. 印度為促進本土製造 限制 NB、平板、PC 進口
為什麼重要
印度政府 8/3 開始有條件限制 NB、平板、PC 進口，目的推動本土製造。
故事背景
先前印度政府為了扶植本土產業，除了沒收中國小米 555.1 億盧比（新台幣 210 億）資產，也將嚴格審查比亞迪一項 10 億美元印度設廠計畫，導致比亞迪考慮放棄在印度設廠。
印度自中國進口 NB、平板、PC 進口比重占將近一半。
發生了什麼
今年 5 月印度政府推出一項 20 億美元計畫，目的推動本土 NB、PC、伺服器等硬體產業發展，此計畫目標至 2026 年產值達 3,000 億美元。
接下來
路透：戴爾、聯想、惠普、宏碁、三星、LG 電子、蘋果是印度市場主要 NB 品牌，將可能受到此政策衝擊，由於這些品牌銷往印度產品主要由中國、泰國等非印度地區生產。
PC 供應鏈近年將部分中國產能轉移至海外，新生產基地普遍以越南、泰國為主。
概念股
2. 高通：今年手機出貨 YoY -7-9%
為什麼重要
高通釋出最新財測，表示仍然難以預測復甦時間，加上消費者對支出依舊審慎，因此公司將繼續假定庫存去化將延續至年底。
故事背景
Canalys：全球智慧型手機出貨量 YoY -11%，但認為已出現復甦跡象。
IDC：下調今年手機出貨量預期，但預測明年出貨量 YoY +6%，2025-2027 年出貨量將逐步向上。
發生了什麼
高通最新財測：今年智慧型手機出貨量將年減高個位數（7-9%），且因市況不佳，有可能縮減開支並裁員。整體而言，見到來自手機業者訂單大幅下滑，目前最主要的問題是中國需求未恢復至預期，中國占高通 60% 營收。
他們怎麼說
不過聯發科法說看法與高通分歧，給出手機市場 2H23 溫和復甦訊號。
另外，Qorvo 也給出樂觀指引，表示從最大客戶蘋果贏得許多訂單。
宏捷科也認為目前美系集中系手機客戶訂單狀況比預期好，預估 3Q23 有不錯成長，並可望延續至 4Q23，且隨稼動率逐漸回升至 45-50%，單季有機會轉虧為盈。
概念股
編輯：鄭羽涵、Lisa Chang