📱💻 手機 x 驅動 IC
1. 小米：中國手機市場尚未完全復甦
為什麼重要
由於手機涵蓋許多半導體的應用，並且 Android 手機除了三星以外其餘以中國品牌為主，因此中係手機的銷售情況是產業的指標之ㄧ，而小米則是全球第三大手機品牌。
故事背景
今年 2 月，高通、聯發科推遲原 2022Q4 是手機需求底部的預期。其中高通轉認為，需求與庫存會在 2023 下半年正常化，另外聯發科則預估 Q1 為營運谷底，而 Q2 復甦轉佳。
發生了什麼
3/24 小米財報電話會議
中國手機整體市場 1-2 月大約年減 4%，3 月至今可能與之前持平。綜合來看 Q1 中國手機整體市場年減大約 2-3%，認為消費市場尚未完全復甦
公司認為今年上半年手機整體市場可能還會微幅下滑，持續觀察下半年的復甦情況，對於 2023 依舊保持樂觀。
接下來
接下來迎接 Q2 的五一長假和 618 銷售節日，可觀察中國市場消費需求的力道。
他們怎麼說
3/24 小米總裁盧偉冰：「從這個角度來看（第一季），我們還是認為消費市場還沒有完全的復甦。至於說復甦會不會在今年下半年發生，我們希望是這樣。」
2/7 Skyworks CFO Kris Sennesael：「12 月的業務低迷，3 月將繼續保持低迷，尤其是在中國市場。 Oppo、VIVO、小米，以及在一定程度上的三星，仍在經歷庫存去化過程。但是我認為我們將開始在 6 月季度看到一些改善，然後在 2023 下半年肯定會有所改善。」
2/2 Qorvo 副總 David Fullwood：「我們觀察到中國的初步跡象，其中手機的銷售情況 1 月的前幾週有回溫，但我們仍需要再觀察幾個月的情況。」
概念股
2. 傳部分驅動 IC 四月調漲報價
為什麼重要
驅動 IC 應用於許多面板終端產品，包含手機、平板、電視等消費性電子，其中包含手機驅動與觸控整合 IC（TDDI）。
故事背景
2021 年末以來消費性電子出現需求疲軟，進而使驅動 IC 業者報價滑落並且去化庫存。
今年 2 月奇景表示中小尺寸面板驅動 IC 方面，預計 DDIC 客戶的庫存調整將達到平衡，並在 Q2 實現強勁復甦。由於季節性和客戶持續去庫存，手機和平板 IC 的銷售額 Q1 將季減兩位數。
發生了什麼
Digitimes：據市場傳聞驅動 IC 的聯詠和矽創，將 4 月部分驅動 IC 的報價上調 10-15%。
經濟日報：有 IC 設計業者證實，3 月初以來 HD 版本 TDDI 報價大約上漲 10%。由於某陸系晶圓代工廠將產能轉移支援陸系品牌大廠，與部分電源管理 IC 的生產，使手機 HD 版本 TDDI 的供應減少。
接下來
Digitimes：Q2 將有五一與618購物節檔期，終端庫存可望加速去化。
經濟日報：IC 設計業者表示，TDDI 供不應求只是短暫在 3 、4 月出現。等 5 月產能恢復，價格將回落，其他驅動 IC 方面，市場共識是不再降價。
概念股
編輯：Berlin Wu、Lisa Chang